Affle ลงนามข้อตกลงขั้นสุดท้ายเพื่อเข้าซื้อ Perion บริษัทเทคโนโลยีโฆษณา

Affle 3iL Ltd. ซึ่งเป็นบริษัทย่อยทางอ้อมของ Affle 3i Limited ที่ตั้งอยู่ในอิสราเอล ลงนามข้อตกลงขั้นสุดท้ายเพื่อเข้าซื้อ Perion Network Ltd. ในราคา 11.70 ดอลลาร์สหรัฐต่อหุ้น โดยชำระเป็นเงินสดทั้งหมด การซื้อกิจการครั้งนี้ประเมินมูลค่าหุ้นของบริษัทเทคโนโลยีโฆษณาไว้ที่ประมาณ 420 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ตามที่ Perion ประกาศ เมื่อวันที่ 1 พฤศจิกายน 2026

Perion ระบุว่าราคาดังกล่าวสูงกว่าราคาปิดหุ้นเมื่อวันที่ 30 ตุลาคม 2026 ซึ่งเป็นวันซื้อขายวันสุดท้ายก่อนลงนามในข้อตกลงขั้นสุดท้าย 34.5% การซื้อกิจการครอบคลุมหุ้นที่ Perion ออกและจำหน่ายแล้วทั้งหมด 100% รวมถึงสิทธิประโยชน์ในหุ้นที่ยังไม่ถึงกำหนดได้รับ โดยเป็นไปตามกำหนดการได้รับสิทธิ ธุรกรรมนี้จะดำเนินการผ่านการควบรวมกิจการแบบสามเหลี่ยมย้อนกลับ โดยบริษัทย่อยที่ Affle ถือหุ้นทั้งหมดจะควบรวมเข้ากับ Perion และ Perion จะยังคงดำเนินงานต่อไปในฐานะบริษัทย่อยที่ Affle ถือหุ้นทั้งหมด

เมื่อการซื้อกิจการเสร็จสิ้น หุ้นสามัญของ Perion จะถูกถอดออกจากการจดทะเบียนใน Nasdaq และตลาดหลักทรัพย์เทลอาวีฟ ซึ่งเป็นตลาดที่บริษัทจดทะเบียนหุ้นอยู่ทั้งสองแห่ง และ Perion จะยังคงดำเนินธุรกิจภายใต้แบรนด์ Perion ต่อไป Perion มีสำนักงานใหญ่ในเทลอาวีฟ และดำเนินธุรกิจร่วมกับบริษัทย่อยเป็นหลักในสหรัฐอเมริกา แคนาดา อิสราเอล และยุโรป

เหตุผลเชิงกลยุทธ์และผู้บริหาร

Affle ระบุว่าการเข้าซื้อกิจการครั้งนี้มีเป้าหมายเพื่อขยายธุรกิจต้นทุนต่อผู้ใช้ที่เปลี่ยนเป็นลูกค้า (CPCU) ในตลาดพัฒนาแล้ว โดยผสานการดำเนินงานที่แข็งแกร่งของ Perion ในช่องทางโฆษณาดิจิทัลช่วงต้นของกระบวนการตัดสินใจซื้อ ซึ่งรวมถึงสื่อค้าปลีก โทรทัศน์ที่เชื่อมต่ออินเทอร์เน็ต และสื่อนอกบ้านดิจิทัล เข้ากับการตลาดผ่านมือถือในช่วงปลายของกระบวนการตัดสินใจซื้อและการเปลี่ยนผู้บริโภคให้เป็นลูกค้าด้วย AI ของ Affle ในตลาดเกิดใหม่ Affle ระบุว่าเมื่อการซื้อกิจการเสร็จสิ้น บริษัทจะดำเนินงานในฐานะแพลตฟอร์มหลายช่องทางระดับโลกที่สร้างการเปลี่ยนผู้บริโภคให้เป็นลูกค้าให้แก่ผู้ลงโฆษณาหลายพันรายในหลากหลายกลุ่มอุตสาหกรรมและกว่า 100 ประเทศ พร้อมเพิ่มจำนวนพนักงานในตลาดพัฒนาแล้วประมาณ 600 คน

“นี่เป็นก้าวสำคัญในการเสริมความแข็งแกร่งให้ธุรกิจ CPCU ของเราในตลาดพัฒนาแล้ว และขับเคลื่อนวิสัยทัศน์การเติบโต 10 เท่าในช่วงทศวรรษของเรา” Anuj Khanna Sohum ประธานกรรมการ กรรมการผู้จัดการ และประธานเจ้าหน้าที่บริหารของ Affle กล่าวในเอกสารที่ยื่นต่อตลาดหลักทรัพย์ Sohum ระบุว่าการผสานธุรกิจการตลาดผ่านมือถือของ Affle เข้ากับช่องทางสื่อค้าปลีก โทรทัศน์ที่เชื่อมต่ออินเทอร์เน็ต และสื่อนอกบ้านดิจิทัลของ Perion จะสร้างประโยชน์ร่วมกันตลอดเส้นทางของผู้บริโภคในทุกช่องทาง

Tal Jacobson ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของ Perion กล่าวว่าข้อตกลงนี้เป็นหมุดหมายสำคัญ โดยระบุว่าบริษัทได้เปลี่ยนผ่านเป็นธุรกิจเทคโนโลยีโฆษณาที่มีความโดดเด่น ซึ่งสร้างขึ้นบนแพลตฟอร์ม Perion One และเอเจนต์ AI Outmax บริษัท Perion เข้าซื้อกิจการสามแห่งในช่วงสามปีที่ผ่านมา และรวมธุรกิจในกลุ่มเหล่านั้นไว้ภายใต้ Perion One Eyal Kaplan ประธานคณะกรรมการของ Perion กล่าวว่า บริษัทเชื่อว่าธุรกรรมที่เสนอครั้งนี้มอบมูลค่าที่น่าดึงดูดและความแน่นอนทางการเงินที่มากขึ้นให้แก่ผู้ถือหุ้นของ Perion

แหล่งเงินทุนและสถานะทางการเงินของ Perion

Citibank เป็นผู้จัดหาเงินกู้สำหรับธุรกรรมนี้ และธุรกรรมดังกล่าวไม่มีเงื่อนไขว่าต้องได้รับเงินทุน Affle ระบุว่ามีแผนจะใช้ทั้งเงินกู้จากธนาคารที่จัดหาไว้แล้วและเงินสดที่มีอยู่เพื่อสนับสนุนการเข้าซื้อกิจการ และเนื่องจาก Perion เป็นบริษัทมหาชน ต้นทุนของธุรกรรมและค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องจะบันทึกในงบดุลเริ่มต้นของ Affle ตามเอกสารที่ Affle ยื่น มูลค่าการซื้อกิจการประมาณ 420 ล้านดอลลาร์สหรัฐรวมสิทธิประโยชน์ในหุ้นที่ยังคงมีผลอยู่ ซึ่งให้ไว้ ณ วันที่ทำข้อตกลง และไม่รวมต้นทุนของธุรกรรมและค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องซึ่งทั้งสองฝ่ายเป็นผู้รับผิดชอบ

ณ วันที่ 30 กันยายน 2026 Perion มีเงินสด รายการเทียบเท่าเงินสด เงินฝากธนาคารระยะสั้น และหลักทรัพย์ในความต้องการของตลาดมูลค่า 228.3 ล้านดอลลาร์สหรัฐ และไม่มีหนี้สินทางการเงิน ในไตรมาสที่สามของปี 2026 บริษัทใช้เงิน 26.0 ล้านดอลลาร์สหรัฐภายใต้โครงการซื้อหุ้นคืน และ 10.9 ล้านดอลลาร์สหรัฐเพื่อเข้าซื้อ PRN เอกสารที่ Affle ยื่นระบุรายได้และกำไรหลังหักภาษีของ Perion ไว้ที่ 743.2 ล้านดอลลาร์สหรัฐและ 115.0 ล้านดอลลาร์สหรัฐตามลำดับในปีปฏิทิน 2023, 498.3 ล้านดอลลาร์สหรัฐและ 12.6 ล้านดอลลาร์สหรัฐในปี 2024 และ 439.9 ล้านดอลลาร์สหรัฐกับผลขาดทุน 7.9 ล้านดอลลาร์สหรัฐในปี 2025

Affle ระบุว่าหลังการเข้าซื้อกิจการเสร็จสิ้น บริษัทจะไม่มีหนี้สินสุทธิทันที และมีอัตรารายได้ต่อปีใน FY2028 มากกว่า 700 ล้านดอลลาร์สหรัฐ บริษัทกล่าวว่าคาดว่าจะปรับปรุงวิธีรับรู้รายได้ของ Perion ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของแผนการปรับเปลี่ยนธุรกิจ CPCU รวมถึงการทบทวนสัญญาทางธุรกิจ และคาดว่าการเข้าซื้อกิจการจะช่วยเพิ่มกำไรต่อหุ้นภายในสิ้นปีแรกหลังปิดธุรกรรม

Canaccord Genuity เป็นที่ปรึกษาทางการเงินแต่เพียงผู้เดียวให้แก่ Perion และ Meitar Law Offices เป็นที่ปรึกษากฎหมายของบริษัท ขณะที่ LUMA Partners เป็นที่ปรึกษาทางการเงินให้แก่ Affle และ Barnea Jaffa Lande & Co. เป็นที่ปรึกษากฎหมายของบริษัท

การอนุมัติและกำหนดการปิดธุรกรรม

คณะกรรมการของทั้งสองบริษัทอนุมัติธุรกรรมนี้แล้ว โดยคณะกรรมการของ Perion มีมติเป็นเอกฉันท์ การปิดธุรกรรมยังขึ้นอยู่กับการอนุมัติจากผู้ถือหุ้นของ Perion การสิ้นสุดหรือการยกเลิกระยะเวลารอภายใต้กฎหมาย Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act ซึ่งเป็นกฎหมายของสหรัฐฯ ว่าด้วยการแจ้งการควบรวมกิจการล่วงหน้า และเงื่อนไขอื่น ๆ ในการปิดธุรกรรม Affle เปิดเผยว่าการเข้าซื้อกิจการนี้ไม่ใช่ธุรกรรมกับบุคคลที่เกี่ยวโยงกัน และกลุ่มผู้ถือหุ้นผู้ก่อตั้งของบริษัทไม่มีส่วนได้เสียใน Perion

ข้อตกลงควบรวมกิจการกำหนดช่วงเปิดรับข้อเสนอจากผู้ซื้อรายอื่น (go-shop) เป็นเวลา 40 วัน ซึ่งจะสิ้นสุดเวลา 23:59 น. ตามเวลาอิสราเอล ในวันที่ 11 ธันวาคม 2026 โดยในช่วงดังกล่าว Perion และที่ปรึกษาทางการเงินของบริษัทอาจแสวงหาและพิจารณาข้อเสนอซื้อกิจการทางเลือกอื่นอย่าง 적극ively