Штучний інтелект для менеджерів капіталу: уникайте чорної скриньки – і робіть це інакше

Люди давно хвилюються, що вони створять технологію, яку не зможуть контролювати – і, принаймні в якійсь мірі, ці побоювання матеріалізувалися. Це правда й у сфері інвестицій. Ми чули історії про те, як штучний інтелект може “вибирати переможців” і робити нічні фортуни для інвесторів – але навіть найкращі вчені часто не мають ідей, як штучний інтелект робить ці речі.

Ця “чорна скринька” має значні наслідки на багатьох рівнях – включаючи передбачуваність і поліпшення управління ризиками, знання того, коли інвестувати і коли виводити капітал, одна з найважливіших проблем. І ця проблема передбачуваності особливо гостра, коли мова йде про фінансове управління – особливо інституційне інвестування, яке може мати великий вплив на цілі ринки, а також на заощадження і активи сотень мільйонів людей. Якщо інституційні інвестори не повністю розуміють, як працюють їхні рішення штучного інтелекту, як вони (і їхні клієнти) можуть довіряти йому інвестиційні рішення?

З іншого боку, немає сумніву, що штучний інтелект можна використовувати для підвищення прибутків – і фактично, багато інституційних інвесторів вже використовують його для знаходження кращих способів інвестування активів своєї організації. Багато інвесторів зосереджуються на конкретних активах, використовуючи штучний інтелект для визначення часу покупок і продажів – з великим успіхом.

Виклики, які сповільнюють прийняття штучного інтелекту

У теорії, те, що працює на “мікро” рівні, може працювати ще краще на “макро” рівні – де штучний інтелект застосовується до широкого спектра інвестицій і робить рекомендації на основі величезних обсягів даних, використовуючи машинне навчання і інші техніки штучного інтелекту, щоб порівняти поточні ринкові і світові умови з попередніми даними, і визначити, які активи можуть підвищитися або знизитися в ціні на основі цього аналізу. Можливості, надані штучним інтелектом, дійсно значні – але чому довіряти чорній скриньці штучного інтелекту, щоб отримати правильні результати?

Для багатьох інституційних інвесторів відповідь, ймовірно, буде ні – що потенційні вигоди штучного інтелекту просто не варті ризику, пов’язаного з процесом, який вони не можуть зрозуміти, не кажучи вже про те, щоб пояснити його своїм радам і клієнтам. До тих пір, поки штучний інтелект приносить інвесторам гроші, ніхто не буде запитувати про це пояснення – але якщо справи піде не так, інституційні інвестори будуть повинні надати чіткі причини того, чому вони прийняли конкретні рішення. Для багатьох інститутів кажучи “комп’ютер сказав мені” є малоймовірним задовільним відповіддю.

Приняття прозорості і платформного підходу

Але альтернатива – уникання штучного інтелекту – не є життєздатним шляхом. Інші інститути, які менш обережні і використовують штучний інтелект, ймовірно, будуть робити краще на широкому спектрі активів – і тоді ради будуть запитувати інвесторів, чому вони залишають потенційні прибутки на столі, для їхніх суперників, щоб підібрати їх.

Але є вихід з цієї дилеми. Замість використання систем штучного інтелекту, які вони не можуть пояснити – чорної скриньки штучного інтелекту – вони могли б використовувати платформи штучного інтелекту, які використовують прозорі техніки, пояснюючи, як вони приходять до своїх висновків. Системи штучного інтелекту роблять глибокий аналіз величезних обсягів даних, використовуючи складні алгоритми для надання рекомендацій, але вони були запрограмовані людьми – і ці люди можуть інструктувати ці алгоритми, щоб розкрити саме ті процеси, які вони використовують для прийняття своїх висновків.

Штучний інтелект, який відповідає вимогам дотримання законодавства

Прозорі системи штучного інтелекту пропонують повний слід для аудиту інвестицій – такого аудиту, який інституційні інвестори зобов’язані надавати – з інформацією, наданою для кожного елемента інвестиційного портфеля. Інвестори будуть таким чином能够 зрозуміти логіку кожної сигналізації і того, як вони можуть принести користь портфелям інституту. Не всі передбачення будуть здійснені – але принаймні інвестори будуть能够 чітко пояснити, чому одна інвестиція вдалася, а інша – ні.

Прозорі і зрозумілі системи штучного інтелекту – це те, що інвестиційні фірми повинні розглянути також у світлі можливих нормативних вимог. Урядові регуляції щодо питань відмивання грошей і інсайдерської торгівлі стали значно суворішими за останні роки, і інвестиційні менеджери, особливо в більших інститутах, більш імовірно будуть запитані регуляторами про пояснення їх інвестиційних стратегій – і ймовірність цього може бути ще більшою для менеджерів, які використовують просунуті системи штучного інтелекту. З прозорим штучним інтелектом менеджери будуть能够 швидко і ефективно задокументувати свої інвестиційні стратегії, надаючи гарантію того, що, незважаючи на те, що вони отримали значні прибутки, ці прибутки були отримані без порушення будь-яких регуляцій.

З такою системою інвестори можуть повністю скористатися тим, що пропонує штучний інтелект – і вони будуть能够 бути певними, що вони зможуть пояснити тим, кому вони підзвітні, саме чому вони зробили те, що зробили. Інвестиційні менеджери будуть能够 використовувати силу штучного інтелекту, щоб довести і захопити альфа в своїх інвестиційних тезах – що приведе до нового парадигми інвестування, де менеджери будуть能够 робити більш розумні і безпечні вибори – підтримані потужними алгоритмами, які допоможуть їм успішно досягти своїх цілей. Такий підхід перетворить штучний інтелект на真正о трансформативну технологію для інституційного інвестування.