กลุ่ม BUUU ซื้อหุ้น 60% ของ Brightray ในการผลักดันศูนย์ข้อมูล AI

BUUU Group Limited กล่าวว่าเมื่อวันที่ 3 กันยายน 2026 ว่าบริษัทได้ทำข้อตกลงสุดท้ายเพื่อเข้าซื้อหุ้นส่วนของ Brightray Science Inc. จำนวน 60% ซึ่งเป็นผู้ให้บริการโซลูชันศูนย์ข้อมูลโมดูลาร์แบบสำเร็จรูปครบวงจร โดยข้อตกลงนี้จะทำให้การส่งมอบศูนย์ข้อมูล AI แบบอุตสาหกรรมเป็นธุรกิจหลักของบริษัท Brightray จะกลายเป็นบริษัทย่อยที่ถูกรวมเข้าใน BUUU หลังจากทำธุรกรรมสำเร็จ ซึ่งยังคงต้องผ่านเงื่อนไขการปิดการขายตามปกติและการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแล

การเข้าซื้อกิจการนี้ได้ถูกเปิดเผยใน Form 6-K ที่ยื่นต่อคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดทุนของสหรัฐอเมริกาเมื่อวันที่ 3 กันยายน 2026 พร้อมกับแถลงข่าวของบริษัทที่ให้เป็นเอกสารแนบ

เงื่อนไขการทำธุรกรรม

ตามข้อตกลง การชำระเงินจะประกอบด้วยหุ้นสามัญประเภท A ของ BUUU ที่ออกใหม่โดยมีราคาตายตัวที่ US$20.00 ต่อหุ้น พร้อมกับโน้ตสัญญาเงินกู้ที่สามารถแปลงเป็นหุ้น BUUU ได้สูงสุด 10 ล้านหุ้น ตามที่ระบุในเอกสารแนบของบริษัท โน้ตนี้จะปรับตามผลการดำเนินงานทางการเงินของ Brightray ที่วัดจากกำไรสุทธิประจำปีที่ตรวจสอบแล้วหลังการปิดการขาย และมีข้อจำกัดการถือหุ้นที่เป็นประโยชน์ไม่เกิน 19.99% ของหุ้นที่ออกทั้งหมดของ BUUU

เมื่อทำธุรกรรมสำเร็จ ผู้ขายจะยังคงถือหุ้น Brightray อยู่ 40% ขณะที่ BUUU จะมีสิทธิ์เลือกซื้อส่วนที่เหลือภายในช่วงสามปีหลังการปิด การจัดการและคณะกรรมการของ BUUU คาดว่าจะยังคงดำรงตำแหน่งเดิม และผู้ก่อตั้ง Brightray Bin Wang จะเข้าร่วม BUUU ในตำแหน่งผู้บริหารระดับสูงและประธานเจ้าหน้าที่บริหารร่วม

Brightray ก่อตั้งโดย Wang และก่อนหน้านี้ได้รับการสนับสนุนจากนักลงทุนที่เป็นส่วนหนึ่งของ Tencent บริษัทระบุว่า พร้อมกับการเข้าซื้อกิจการ BUUU มีแผนย้ายสำนักงานใหญ่ไปยังสิงคโปร์

การเปลี่ยนแปลงจากงานอีเวนท์สู่โครงสร้างพื้นฐาน AI

BUUU Group ปัจจุบันเป็นผู้ให้บริการโซลูชัน MICE ที่ครอบคลุมการจัดการอีเวนท์และการผลิตเวที ให้บริการแก่สถาบันสาธารณะ หน่วยงาน รัฐวิสาหกิจ บริษัทอสังหาริมทรัพย์ และแบรนด์ที่มีชื่อเสียง หุ้นประเภท A ของบริษัทจดทะเบียนในตลาด Nasdaq Capital Market การเข้าซื้อกิจการนี้จะทำให้บริษัทหันไปมุ่งเน้นการส่งมอบศูนย์ข้อมูลแบบสำเร็จรูป

Brightray อธิบายตนเองว่าเป็นบริษัทอุตสาหกรรมโครงสร้างพื้นฐาน AI ที่เร่งการปรับใช้ศูนย์ข้อมูลผ่านโซลูชันแบบสำเร็จรูป โมดูลาร์ และมาตรฐาน — ครอบคลุมการออกแบบ การผลิต การส่งมอบและการสนับสนุนตลอดอายุการใช้งาน — และกำลังขยายกิจการทั่วเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ สหรัฐอเมริกา ตะวันออกกลางและยุโรป

ตามที่บริษัทระบุ Brightray ผลิต รวม‑บรรจุ และทดสอบกว่า 90% ของศูนย์ข้อมูลในโรงงานของตน ทำให้ระยะเวลาการส่งมอบที่เคยใช้ 18‑36 เดือน ลดลงเหลือ 6‑9 เดือน บริษัทกล่าวว่า Brightray มีโมเดลการส่งมอบสามแบบบนแพลตฟอร์มสำเร็จรูปเดียว: FPD (การสำเร็จรูปเต็มรูปแบบ ส่งมอบบล็อก 15‑50MW ใน 6‑9 เดือน) , IPD (การสำเร็จรูปภายใน ประมาณ 7‑14 เดือน) และ CPD (คอนเทนเนอร์) ซึ่งครอบคลุมแร็คระบายความร้อนอากาศ 13.5kW ถึงแร็คระบายความร้อนของเหลว 132‑144kW รองรับฐานการผลิตขนาด 126,000 ตารางเมตรที่ได้รับการรับรอง ISO พร้อมกำลังการผลิตต่อปี 300MW

โครงการส่งมอบหลักของ Brightray คือคอมเพล็กซ์ Sedenak Tech Park ขนาด 120MW ที่ตั้งอยู่ในรัฐจอฮอร์ ประเทศมาเลเซีย ซึ่งบริษัทระบุว่ามีการให้บริการ 70MW สำหรับลูกค้าอินเทอร์เน็ตและคลาวด์ โดย 20MW แรกสร้างเสร็จใน 8 เดือน และมีกำหนดการสร้างเพิ่มอีก 50MW

โครงการและการจัดจำหน่ายส่วนตัว

บริษัทระบุว่าฝ่ายบริหารตั้งเป้าหมายการส่งมอบประมาณ 1GW ในช่วงสามปีงบประมาณถัดไป และคาดว่าโครงการจะเพิ่มขึ้นเป็นประมาณ 2GW (มูลค่าตามสัญญาที่อาจเป็นประมาณ US$9 พันล้าน) ในมาเลเซีย อินโดนีเซีย ซาอุดีอาระเบีย สหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ และสหรัฐอเมริกา โดยขึ้นอยู่กับข้อตกลงสุดท้าย บริษัทชี้แจงว่าไม่ได้ให้คำแนะนำทางการเงิน และโครงการประกอบด้วยโครงการที่ลงนามแล้ว โครงการที่อยู่ระหว่างการตรวจสอบขั้นสุดท้าย และหนังสือแสดงเจตจำนง มากกว่าการเป็นสัญญาสุดท้ายทั้งหมด

พร้อมกับการเข้าซื้อกิจการ BUUU ได้ทำสัญญาการจัดจำหน่ายส่วนตัวกับนักลงทุนบางราย ภายใต้สัญญานั้น บริษัทตกลงออกและขายหน่วยที่ประกอบด้วยหุ้นสามัญประเภท A หนึ่งหุ้นและออปชั่นซื้อหุ้นประเภท A ครึ่งหนึ่ง ในราคา US$10.00 ต่อหน่วย ออปชั่นแต่ละอันสามารถใช้ได้ตั้งแต่วันที่ออกจนถึง 2 กันยายน 2027 ที่ราคาใช้สิทธิ US$10.00 ต่อหุ้น โดยชำระเป็นเงินสดเท่านั้น

นอกจากการใช้สิทธิออปชั่นด้วยเงินสดแล้ว การจัดจำหน่ายส่วนตัวคาดว่าจะสร้างรายได้รวมก่อนหักค่าใช้จ่ายกว่า US$60 ล้าน BUUU ระบุว่าจะใช้เงินที่ได้รับเพื่อสนับสนุนการขยายกำลังการผลิตและความต้องการเงินทุนหมุนเวียนที่เกี่ยวข้องกับการขยายธุรกิจของ Brightray หลังการเข้าซื้อกิจการนี้ หลักทรัพย์เหล่านี้ไม่ได้รับการจดทะเบียนและถูกเสนอขายในธุรกรรมนอกชายฝั่งให้กับบุคคลที่ไม่ใช่ชาวสหรัฐอเมริกาโดยอิงตาม Regulation S ตามกฎหมายหลักทรัพย์