MDOTM зібрав 27 млн доларів, оскільки AI проникає глибше в управління активами та багатством

MDOTM зібрав раунд зростання акцій на суму $27 мільйонів під керівництвом Expedition Growth Capital, що означає новий етап для лондонської компанії, оскільки менеджери активами та багатства шукають способи масштабувати процес прийняття інвестиційних рішень без простого додавання людей, таблиць та ручних робочих процесів.

Цей раунд збільшує загальне фінансування MDOTM до $36,5 мільйонів і підтримає міжнародну експансію, а також найм працівників у сфері досліджень штучного інтелекту, інженерії, продукту, продажів та клієнтських рішень. Компанія заявляє, що її платформа інвестиційного штучного інтелекту Sphere зараз підтримує понад $100 мільярдів активів у понад 60 фінансових установах у США, Великій Британії та Європі, включаючи Morgan Stanley, Amundi та Zurich Bank.

Чому цей раунд має значення

Час проведення раунду є помітним. Менеджери активами та багатства знаходяться під тиском з кількох напрямків одночасно: стиснення комісій, зростання очікувань клієнтів, більш складних портфелів та зростаючого попиту на персоналізацію. Така комбінація зробила операційний масштаб однією з визначальних проблем галузі.

Великі фірми можуть мати більше даних, більше моделей портфелів та більше інвестиційних поглядів, ніж будь-коли раніше, але перетворення цих входів у послідовні рішення по тисячах портфелів залишається складним. Це є прогалина, яку MDOTM намагається закрити.

Sphere позиціонується не як самостійний асистент штучного інтелекту, а як платформа інвестиційного робочого процесу. MDOTM описує її як систему, яка допомагає фірмам перетворити ринкову інтелектуальність, інвестиційні погляди та клієнтські переваги у масштабовані рішення портфеля, персоналізовані портфелі та клієнтські комунікації.

Sphere націлена на середину інвестиційного робочого процесу

Більша частина фінансової технології за останні десять років зосереджувалася на фронт-офісі або бек-офісі. Клієнтські портали, системи CRM, панелі звітів, інструменти онбордингу та програмне забезпечення з дотримання вимог були покращені. Але середній шар управління інвестиціями — будівництво портфеля, ребалансування, узгодження з поглядами компанії та генерація коментарів — часто залишається ручним.

Саме тут Sphere зосереджена. Платформа організована навколо трьох основних функцій: інвестиційних інсайтів, керованих штучним інтелектом, Studio портфеля та StoryFolio. Разом вони призначені для того, щоб допомогти інвестиційним командам інтерпретувати ринкові умови, перекладати погляди у дії портфеля та комунікувати ці рішення у масштабі.

Компонент інвестиційних інсайтів, керованих штучним інтелектом, аналізує ринкові та макроекономічні дані для визначення режимів ринку, індикаторів позиціонування та прогнозних сигналів. Studio портфеля потім допомагає фірмам будувати, персоналізувати та ребалансувати портфелі, враховуючи стратегію, обмеження, цілі та похибку відстеження. StoryFolio використовує генеративний штучний інтелект для створення портфельних коментарів та звітів.

Прийняття штучного інтелекту переходить від експериментів до виробництва

Ширший ринковий фон пояснює, чому раунд фінансування MDOTM є значимим. Менеджери багатства та активами більше не тільки тестують штучний інтелект у ізольованих пілотних проектах. Все частіше вони шукають системи, які можуть бути розгорнуті всередині реальних інвестиційних робочих процесів, зберігаючи при цьому управління, пояснюваність та нагляд людини.

Ця відмінність має значення. У управлінні інвестиціями цінність штучного інтелекту полягає не тільки в тому, що він може генерувати підсумок або виявляти сигнал. Більш складним завданням є перетворення фрагментованої інформації у повторювані, аудитовані дії портфеля по великому книзі клієнтів.

Підхід MDOTM побудований навколо співробітництва людини та штучного інтелекту, а не повної автоматизації. Інвестиційні команди можуть включати свої власні погляди та переконання, тоді як Sphere допомагає перекладати ці входи у будівництво портфеля, персоналізацію, ребалансування та робочі процеси звітності.

Генеративний штучний інтелект зустрічає високорегульований випадок використання

Однією з найцікавіших частин Sphere є StoryFolio, генеративний двигун звітності MDOTM. Компанія підкреслює, що сирий генеративний штучний інтелект недостатній для звітності портфеля через ризик галюцинації, числової несумісності та проблем аудитабельності. Натомість StoryFolio використовує більш контрольований робочий процес: дані структуризуються, перевіряються на точність та актуальність, а потім передаються моделі мови для генерації коментарів з перевірених входів.

Це є важливим дизайнерським рішенням для фінансових установ. Звітність клієнтів є однією з найясніших ближчих випадків використання генеративного штучного інтелекту у управлінні багатством, але вона також знаходиться у чутливій області, де числа, позиціонування, атрибуція та ринкові коментарі повинні залишатися сумісними з базовими даними портфеля.

Для фірм, які керують тисячами рахунків, обіцянка полягає не тільки у швидкому написанні. Це можливість створювати коментарі, які персоналізовані, сумісні з поглядами компанії та відстежуються до джерельних даних.

Expedition Growth Capital підтримує масштабування інфраструктурної гри штучного інтелекту

У рамках раунду Стів Твомі, партнер Expedition Growth Capital, та Джеймс Хейз, голова ради директорів IFC Advisors, приєднаються до ради директорів MDOTM. Хейз раніше обіймав посаду генерального директора Wells Fargo Advisors і має майже чотири десятиліття досвіду у сфері фінансових послуг.

Участь Expedition Growth Capital також відповідає ширшій стратегії компанії. Expedition зосереджується на стадії зростання програмного забезпечення та штучного інтелекту, особливо на заснованих компаніях, які досягли значного успіху без сильної залежності від зовнішнього капіталу.

Для MDOTM новий капітал, як здається, спрямований на масштабування вже комерційної платформи, а не на фінансування раннього експерименту. Компанія заявляє, що Sphere вже працює у виробництві у великих фінансових установах, а наступний етап зосереджений на глибшій експансії на ринки США та Європи.

Більше значення для управління багатством

Збір коштів MDOTM відбиває ширшу зміну у сфері фінансових послуг штучного інтелекту. Перша хвиля прийняття часто центрувалася на інтерфейсах чату, сумаризації досліджень та інструментах продуктивності. Наступний етап, ймовірно, буде більш оперативним: системи штучного інтелекту, вбудовані у робочі процеси, які визначають, як портфелі будуються, моніторяться, пояснюються та регулюються.

Саме тут ставки стають вищими. Менеджери активами та багатства не просто потребують штучного інтелекту, який може генерувати контент або виявляти закономірності. їм потрібен штучний інтелект, який може працювати у межах інституційних обмежень, підтримувати пояснюваність, поважати клієнтські переваги та працювати у масштабі.

Якщо платформи, такі як Sphere, здобудуть ширше прийняття, штучний інтелект може стати частиною оперативного шару управління інвестиціями: не заміняючи команди портфеля, а допомагаючи їм керувати більшим складом з більшою послідовністю. Для галузі, яка стикається з тиском на маржу та зростаючими очікуваннями персоналізації, саме тут може початися справжня трансформація.