Báo Cáo The New Deal Team Của Datasite Tìm Thấy Trí Tuệ Nhân Tạo Đang Trở Thành Yếu Tố Quan Trọng Cho M&A Hiện Đại

Theo The New Deal Team, một báo cáo toàn cầu mới của Datasite dựa trên khảo sát 1.000 nhà làm việc cao cấp được thực hiện hợp tác với FT Longitude, trí tuệ nhân tạo đã nhanh chóng phát triển từ một công nghệ thử nghiệm thành một thành phần cốt lõi của sáp nhập và mua lại. Dựa trên phản hồi từ các nhà lãnh đạo phát triển doanh nghiệp, chuyên gia tư vấn tài chính, luật sư và cố vấn trên khắp Bắc Mỹ, Châu Âu và Châu Á – Thái Bình Dương, báo cáo cho thấy trí tuệ nhân tạo đang ngày càng ảnh hưởng đến cách các giao dịch được tìm kiếm, đánh giá, thẩm định và thực hiện. Điều quan trọng hơn, nó cho thấy rằng các công ty không áp dụng trí tuệ nhân tạo có nguy cơ bị tụt lại phía sau so với các đối thủ khi công nghệ này trở thành một phần không thể thiếu trong chu kỳ M&A.

Trí Tuệ Nhân Tạo Không Còn Là Lợi Thế Cạnh Tranh, Nó Đang Trở Thành Yêu Cầu

Có lẽ phát hiện đáng chú ý nhất từ nghiên cứu là cách các nhà làm việc hiện nay coi trí tuệ nhân tạo như một cơ sở hạ tầng thiết yếu chứ không phải là công nghệ tùy chọn. Gần hai phần ba số người được hỏi tin rằng chỉ dựa vào quyết định của con người trong các giao dịch phức tạp không còn có thể bảo vệ được. Thậm chí đáng chú ý hơn, hơn bảy trong số mười người tin rằng các tổ chức không áp dụng trí tuệ nhân tạo sẽ gặp khó khăn trong việc duy trì khả năng cạnh tranh trong vòng năm năm.

Kết quả khảo sát cho thấy vai trò của trí tuệ nhân tạo đã phát triển từ việc tăng cường năng suất đơn giản đến trở thành một nhân tố quan trọng cho việc ra quyết định. Trong khi các quy trình M&A truyền thống thường yêu cầu các nhóm dành nhiều tuần để xem xét tài liệu, xây dựng mô hình, nghiên cứu mục tiêu và thực hiện thẩm định, trí tuệ nhân tạo đang ngày càng nén những khoảng thời gian này xuống còn vài ngày hoặc thậm chí vài giờ.

Các nhà làm việc đã thấy được những kết quả kinh doanh có thể đo lường được. Gần một phần tư cho biết trí tuệ nhân tạo đã giúp họ xác định và hoàn thành các giao dịch mà nếu không sẽ bị bỏ lỡ, trong khi hai phần ba tin rằng trí tuệ nhân tạo đóng vai trò quan trọng trong việc giảm thiểu rủi ro giao dịch. Hơn bốn trong số mười người được hỏi thậm chí cho biết trí tuệ nhân tạo đang đưa ra những quyết định tốt hơn con người trong một số tình huống.

Thẩm Định Đã Xuất Hiện Là Cơ Hội Lớn Nhất Của Trí Tuệ Nhân Tạo

Mặc dù trí tuệ nhân tạo đang được triển khai trên gần như mọi giai đoạn của chu kỳ giao dịch, nhưng tác động mạnh nhất của nó hiện nay đang xảy ra trong giai đoạn thẩm định.

Nửa số người được hỏi cho biết họ thường xuyên sử dụng trí tuệ nhân tạo trong quá trình thẩm định, khiến nó trở thành giai đoạn được áp dụng rộng rãi nhất trong quy trình giao dịch. Chỉ một số ít cho biết họ không sử dụng trí tuệ nhân tạo trong hoạt động thẩm định.

Điều này có ý nghĩa trực giác. Thẩm định thường liên quan đến việc xem xét hàng nghìn tài liệu, hợp đồng, hồ sơ tài chính, báo cáo tuân thủ và tài liệu vận hành. Trí tuệ nhân tạo excels tại việc xử lý lượng lớn thông tin, xác định sự không nhất quán, trích xuất điểm dữ liệu và đưa ra những rủi ro tiềm ẩn có thể còn ẩn trong tài liệu rộng lớn.

Theo khảo sát, thẩm định cũng mang lại lợi nhuận đầu tư cao nhất trong số tất cả các giai đoạn M&A. Những người được hỏi đã xếp nó lên trên nguồn cung, sàng lọc, chuẩn bị giao dịch, tiếp thị và chức năng quản trị khi đánh giá nơi trí tuệ nhân tạo tạo ra giá trị lớn nhất.

Nhìn về phía năm 2030, các nhà làm việc dự đoán lợi ích lớn nhất của trí tuệ nhân tạo trong thẩm định sẽ là việc xác định và giảm thiểu rủi ro, củng cố quan điểm rằng giá trị lâu dài của công nghệ này vượt xa lợi ích hiệu suất đơn giản.

Trí Tuệ Nhân Tạo Đang Thay Đổi Mọi Giai Đoạn Của Chu Kỳ Giao Dịch

Báo cáo cho thấy sự áp dụng trí tuệ nhân tạo mở rộng ra ngoài thẩm định.

Gần như mọi người được hỏi đều đang sử dụng hoặc khám phá trí tuệ nhân tạo cho việc tìm kiếm và sàng lọc mục tiêu mua lại. Các mức độ áp dụng tương tự đã được báo cáo cho việc phát triển chiến lược, xác định cơ hội và chuẩn bị giao dịch.

Trong việc tìm kiếm và sàng lọc, trí tuệ nhân tạo đang giúp các tổ chức đánh giá số lượng lớn cơ hội hơn đồng thời xác định rủi ro sớm hơn trong quy trình. Những người được hỏi cho biết công nghệ cải thiện khả năng hiển thị các vấn đề tiềm ẩn trước khi giao dịch tiến đến các giai đoạn đòi hỏi nhiều tài nguyên hơn.

Đối với việc tiếp thị giao dịch, trí tuệ nhân tạo đang giúp các công ty trả lời các câu hỏi của người mua và người bán một cách hiệu quả hơn và với quy mô lớn hơn. Trong quá trình chuẩn bị giao dịch, nhiều người được hỏi báo cáo về sự cải thiện chất lượng quyết định, cho thấy rằng trí tuệ nhân tạo không chỉ ảnh hưởng đến tốc độ mà còn đến kết quả chiến lược.

Tuy nhiên, việc áp dụng giảm đáng kể khi giao dịch tiến gần đến giai đoạn cuối. Gần một phần ba số người được hỏi cho biết họ không sử dụng trí tuệ nhân tạo trong hoạt động đóng giao dịch, trong khi hơn một phần tư tránh sử dụng nó trong báo cáo hội đồng quản trị và quản trị. Những phát hiện này cho thấy rằng mặc dù trí tuệ nhân tạo đang ngày càng được tin cậy cho phân tích và chuẩn bị, nhưng con người vẫn kiểm soát quyết định cuối cùng và các tương tác dựa trên mối quan hệ.

Châu Á – Thái Bình Dương Đang Đẫn Đầu Về Việc Áp Dụng

Các khác biệt khu vực đã xuất hiện trong suốt nghiên cứu.

Những người làm việc ở Châu Á – Thái Bình Dương cho biết mức độ áp dụng trí tuệ nhân tạo cao nhất trên hầu hết các giai đoạn giao dịch, đặc biệt là tìm kiếm, sàng lọc và thẩm định. Khu vực này cũng thể hiện sự sẵn sàng lớn hơn để cho phép trí tuệ nhân tạo đóng vai trò hàng đầu trong việc xác định mục tiêu và nhấn mạnh các vấn đề thẩm định tiềm ẩn.

Trong khi đó, những người được hỏi ở khu vực Mỹ cho biết họ tin mạnh mẽ rằng các công ty bỏ qua trí tuệ nhân tạo sẽ gặp khó khăn trong cạnh tranh trong vòng năm năm tới. Các nhà làm việc ở châu Âu có xu hướng tiếp cận thận trọng hơn trong một số lĩnh vực, có thể phản ánh môi trường pháp lý và yêu cầu quản trị của khu vực.

Mặc dù có những khác biệt này, nhưng hướng đi chung vẫn còn đáng kể. Trên các khu vực, những người làm việc ngày càng coi trí tuệ nhân tạo như một thành phần cần thiết của việc thực hiện giao dịch hiện đại.

Các Cố Vấn Đang Di Chuyển Nhanh Hơn Các Người Mua Doanh Nghiệp

Khảo sát cũng xác định được những khác biệt có ý nghĩa giữa các cố vấn và khách hàng.

Các ngân hàng đầu tư, công ty luật, công ty kế toán và các tổ chức tư vấn đã báo cáo mức độ áp dụng trí tuệ nhân tạo cao hơn so với các nhà mua lại doanh nghiệp và người mua cổ phần tư nhân. Khoảng cách lớn nhất xuất hiện trong thẩm định, nơi các cố vấn đã chứng minh mức độ sử dụng mạnh mẽ hơn.

Xu hướng này có thể phản ánh bản chất của công việc tư vấn. Các cố vấn thường quản lý nhiều giao dịch đồng thời và do đó có lợi thế không tương xứng từ các công nghệ cải thiện khả năng mở rộng, hiệu quả xem xét tài liệu và nhận dạng mẫu.

Các cố vấn cũng có vẻ sẵn sàng hơn để cho phép trí tuệ nhân tạo ảnh hưởng đến các quyết định quan trọng, đặc biệt là trong việc xác định rủi ro thẩm định và đánh giá mục tiêu mua lại tiềm năng.

Vai Trò Của Con Người Đang Thay Đổi Thay Vì Biến Mất

Mặc dù việc áp dụng trí tuệ nhân tạo đang tăng, nhưng báo cáo lặp lại rằng những người làm việc vẫn là trung tâm của quá trình giao dịch.

Gần một nửa số người được hỏi tin rằng quyết định cuối cùng để ký kết giao dịch nên vẫn hoàn toàn thuộc về con người. Chỉ một thiểu số rất nhỏ ủng hộ việc ra quyết định tự động hoàn toàn của trí tuệ nhân tạo mà không có sự giám sát của con người.

Nghiên cứu cho thấy những người làm việc vẫn đánh giá cao các khả năng độc đáo của con người mà khó có thể được trí tuệ nhân tạo sao chép. Những người được hỏi đã xác định đàm phán và quản lý mối quan hệ là những kỹ năng khó nhất cho trí tuệ nhân tạo để tái tạo, tiếp theo là phán đoán chiến lược, ra quyết định trong tình huống không chắc chắn, đánh giá niềm tin và uy tín, và giải thích rủi ro ngữ cảnh tinh vi.

Những người tham gia phỏng vấn đã nhấn mạnh một số ví dụ nơi trực giác của con người vẫn còn quan trọng. Hiểu động lực của người sáng lập, nhận ra động lực giao tiếp tinh vi, đánh giá chất lượng lãnh đạo và đưa ra quyết định phán đoán khi dữ liệu không đầy đủ vẫn là những lĩnh vực mà các chuyên gia có kinh nghiệm tin rằng con người vẫn giữ được lợi thế có ý nghĩa.

Thay vì thay thế những người làm việc, trí tuệ nhân tạo dường như đang thay đổi những gì những người làm việc dành thời gian để làm. Phân tích thường xuyên, xem xét tài liệu và thu thập thông tin đang ngày càng được tự động hóa, cho phép các chuyên gia tập trung vào đàm phán, xây dựng mối quan hệ, tư duy chiến lược và quyết định có hậu quả cao.

Độ Chính Xác và Niềm Tin Đã Trở Thành Ưu Tiên Chiến Lược

Khi trí tuệ nhân tạo trở thành một phần của các quy trình kinh doanh quan trọng, niềm tin đang xuất hiện như một thách thức quan trọng.

Khi được hỏi về những thuộc tính quan trọng nhất khi sử dụng trí tuệ nhân tạo, những người làm việc đã xếp độ chính xác lên hàng đầu, ngay sau bảo mật. Tính tin cậy, tốc độ và tuân thủ theo sát sau.

Các tổ chức đang phản ứng bằng cách thực hiện các biện pháp phòng ngừa. Việc xem xét và xác thực của con người đối với đầu ra được tạo bởi trí tuệ nhân tạo đã xuất hiện như một biện pháp xây dựng niềm tin phổ biến nhất. Các cách tiếp cận khác bao gồm sử dụng hệ thống trí tuệ nhân tạo được thiết kế cho mục đích, hạn chế trí tuệ nhân tạo trong môi trường an toàn, xác thực đầu ra so với kết quả đã biết, thiết lập khuôn khổ trách nhiệm và thực hiện các quy trình quản trị chính thức.

Đáng chú ý, gần một phần tư số người được hỏi cảnh báo rằng việc sử dụng trí tuệ nhân tạo kém có thể phá hủy nhiều giao dịch có giá trị cao trong vòng năm năm tới. Lo lắng không còn là liệu các công ty có nên áp dụng trí tuệ nhân tạo hay không, mà là liệu họ có thể triển khai nó một cách có trách nhiệm và hiệu quả hay không.

Phán Đoán Của Con Người Vẫn Là Giai Đoạn Cuối Cùng

Một trong những chủ đề mạnh nhất trong toàn bộ báo cáo là rằng đóng góp lớn nhất của trí tuệ nhân tạo có thể là giải phóng những người làm việc để tập trung vào các phần của giao dịch mà máy móc khó có thể sao chép.

Các nhà lãnh đạo ngành được phỏng vấn cho nghiên cứu đã chỉ ra rằng trí tuệ cảm xúc, xây dựng niềm tin, hiểu biết ngữ cảnh và quản lý mối quan hệ là những lĩnh vực mà con người tiếp tục giữ lợi thế quyết định. Trí tuệ nhân tạo có thể tóm tắt thông tin và xác định mẫu, nhưng nó không thể hiểu đầy đủ tại sao một người sáng lập lại gắn bó tình cảm với một doanh nghiệp, cách một đội quản lý phản ứng dưới áp lực hoặc liệu có sự phù hợp về văn hóa giữa hai tổ chức hay không.

Những yếu tố này thường quyết định liệu một giao dịch có thành công sau khi giấy tờ được ký kết. Do đó, nhiều người làm việc tin rằng vai trò tương lai của các chuyên gia M&A sẽ trở nên tập trung ngày càng nhiều vào phán đoán, đàm phán, đánh giá lãnh đạo và ra quyết định trong tình huống không chắc chắn.

Sự Phát Triển Của Đội Giao Dịch Lai

Kết luận trung tâm của báo cáo The New Deal Team của Datasite là rằng tương lai của M&A sẽ thuộc về không phải trí tuệ nhân tạo hay con người một mình, mà về các tổ chức kết hợp thành công cả hai. Khi trí tuệ nhân tạo tiếp tục hấp thụ các khía cạnh phân tích và quy trình nặng của việc làm giao dịch, chuyên môn của con người trở nên tập trung xung quanh niềm tin, đàm phán, phán đoán, đánh giá lãnh đạo và trách nhiệm. Báo cáo cho thấy rằng việc áp dụng trí tuệ nhân tạo đang nhanh chóng trở thành một kỳ vọng cơ bản trên toàn ngành, nhưng thành công lâu dài sẽ phụ thuộc vào cách các công ty tích hợp trí tuệ nhân tạo vào quy trình làm việc của họ đồng thời bảo tồn những khả năng độc đáo của con người tiếp tục quyết định liệu các giao dịch có thành công hay không.