Visa Získává BioCatch, Aby Odhalila Bankovní Podvody Před Platbou

Visa se dohodla na získání BioCatch za 2,4 miliardy dolarů v hotovosti, čímž získala společnost, která se specializuje na detekci podvodů a jejíž modely hodnotí, kdo je při online bankovních seancích u klávesnice. Platební síť oznámila podepsanou dohodu 3. srpna 2026 a kupuje podnik od fondů poradenské společnosti Permira a dalších akcionářů.

Tato dohoda posunula nástroje Visa pro boj proti podvodům daleko za rámec transakcí s kartami. BioCatch, založená v roce 2011 a se sídlem v Tel Avivu, prodává své služby bankám, nikoli obchodníkům, a její software hodnotí samotnou digitální bankovní relaci: přihlášení, žádost o převod. Visa uvádí, že modely čte tisíce signálů z aplikací, chování, zařízení a sítí v reálném čase, včetně stisknutí kláves, dotykových gest a toho, jak člověk fyzicky manipuluje zařízením.

Rozsah, který Visa získává, se nachází uvnitř bank, nikoli na síti karet. Podle oznámení chrání BioCatch 1,8 miliardy zařízení a 760 milionů uživatelů, slouží více než 350 bankovním klientům ve 21 zemích, včetně více než 100 největších bank na světě, a analyzuje 19 miliard uživatelských relací měsíčně.

Co má behaviorální scoring odhalit

Visa rámovala koupi kolem čtyř typů podvodů: převzetí účtu, podvody, peníze muly a podvody s žádostmi. Tyto kategorie se točí kolem úmyslu spíše než kolem přihlašovacích údajů. Při sociálním inženýrství je přihlášení skutečné a platba je autorizována skutečným majitelem účtu, což je přesně to, co poráží kontroly, které jsou navrženy tak, aby odpověděly na otázku, zda je na účtu správná osoba. Visa uvádí, že modely BioCatch hodnotí úmysl uživatele a jakékoli známky nátlaku nebo manipulace nepřetržitě během relace, a že informace sdílené napříč její sítí institucí zostřují rizikový skóre.

“Převzetí účtů a podvody stojí globální ekonomiku více než 1 bilion dolarů ročně a umělá inteligence umožňuje tyto útoky v nebývalém rozsahu,” řekl Andrew Torre, prezident služeb s přidanou hodnotou ve společnosti Visa, v oznámení. Uvedl, že BioCatch pomůže klientům zastavit podvody, než dosáhnou bodu platby.

Útočná strana tohoto argumentu je dobře zdokumentována v pokrytí stejného trhu: Unite.AI informoval o tom, jak umělá inteligence pohání růst platebních podvodů a o studii IBM, která umísťuje umělou inteligenci do jedné ze čtyř zlomyslných narušení.

Druhá akvizice Visa v oblasti boje proti podvodům s umělou inteligencí za méně než dva roky

Visa dokončila akvizici Featurespace 19. prosince 2024, získala tak společnost, která se specializuje na monitorování transakcí, a začlenila ji do svého útvaru Rizik a Identita. Modely Featurespace sledují platební události; modely BioCatch sledují osobu, která je generuje. Obě společnosti spadají do podniku s přidanou hodnotou, který řídí Torre, a společně poskytují společnosti Visa detekci na dvou různých bodech stejného podvodu.

Visa uvádí, že investovala více než 13 miliard dolarů do technologií a infrastruktury za posledních pět let, aby chránila platební systém a snižovala míru podvodů.

Rizikový kapitál sledoval stejný problém ze strany startupů. Tangos získala 20 milionů dolarů v rámci seed kola při valuaci 100 milionů dolarů, aby aplikovala autonomní umělou inteligenci na vyšetřování finančních zločinů, a Gradient Labs zdvojnásobila svou sérii A na 26 milionů dolarů, protože finanční instituce přijímají agenti s umělou inteligencí pro zákaznické operace.

Co cena odráží

Permira dokončila koupi většinového podílu v BioCatch v září 2024 při valuaci 1,3 miliardy dolarů, což navazuje na menšinový podíl, který získala na počátku roku 2023. V té době, podle Permira, BioCatch překročila 100 milionů dolarů v ročních opakujících se příjmech, dosáhla ziskovosti EBITDA v roce 2023 a zvýšila roční opakující se příjmy o 43 % meziročně v první polovině roku 2024, s více než 200 finančními institucemi a asi 400 miliony bankovních zákazníků.

Cena 2,4 miliardy dolarů od Visa ohodnotila tento podnik zhruba 1,8krát vyšší, než jakou mu přiřadila akvizice Permira. V mezidobí, podle údajů obou společností, se počet klientů BioCatch zvýšil z více než 200 institucí na více než 350 a počet uživatelů, které pokrývá, vzrostl z asi 400 milionů na 760 milionů. Společnost je řízena Gadi Mazorem, který se připojil jako chief operating officer v roce 2018 a převzal roli chief executive v roce 2021.

Pro banky, které již běží BioCatch, praktická otázka zní, jak rychle bude jeho scoring relace integrován do produktů proti podvodům a riziku, které kupují od Visa, a za jakých komerčních podmínek. Visa očekává, že transakce bude uzavřena do konce svého fiskálního druhého čtvrtletí 2027, podléhá obvyklým podmínkám uzavření a regulačním schválením.