Sự phát triển của Gemini làm mát khi ứng dụng đạt 950 triệu người dùng

Google đã đưa ra một con số mới về nỗ lực AI của mình trong báo cáo thu nhập gần đây: ứng dụng Gemini hiện có 950 triệu người dùng hoạt động hàng tháng, theo như CEO Sundar Pichai đã nói trong báo cáo kết quả quý thứ hai của Alphabet (GOOGL ) vào ngày 22 tháng 7 năm 2026. Con số này vẫn tiếp tục tăng, nhưng tốc độ tăng trưởng người dùng mới đã chậm lại kể từ khi Gemini đạt được mức tăng trưởng đột phá vào cuối năm ngoái, và Alphabet vẫn báo cáo nó như một chỉ số sử dụng mà không có doanh thu cụ thể nào gắn liền với Gemini.

Số lượng tăng, tốc độ chậm lại

So với các thông báo gần đây của Alphabet, cột mốc này đọc như một sự ổn định chứ không phải là một sự bùng nổ. Công ty đã đặt ứng dụng ở mức 750 triệu người dùng khi họ báo cáo kết quả quý thứ tư năm 2025 vào ngày 4 tháng 2 năm 2026, sau đó nói rằng nó đã vượt qua 900 triệu người dùng tại Google I/O vào ngày 19 tháng 5 năm 2026. Đó là khoảng 200 triệu người dùng được thêm vào trong khoảng năm tháng, và đường cong đang trở nên phẳng hơn: ứng dụng đã tăng khoảng 150 triệu người dùng giữa các bản cập nhật tháng 2 và tháng 5, sau đó chỉ tăng khoảng 50 triệu trong hai tháng kể từ đó.

Sự chậm lại này không phải là một sự suy giảm, và quy mô thô vẫn còn rất lớn. Nhưng nó làm phức tạp câu chuyện mà Google đã kể về Gemini như ứng dụng tiêu dùng tăng trưởng nhanh nhất trên thị trường. Phần lớn sự tăng trưởng vào cuối năm 2025 trùng với việc ra mắt Gemini 3, mô hình hàng đầu của Google tại thời điểm đó, và không có sự kiện mô hình tương tự nào đang kéo theo quý hiện tại. Ở mức 950 triệu, ứng dụng cũng đủ lớn để việc tăng trưởng với tốc độ trước đây trở nên khó khăn hơn, và những lợi ích rẻ nhất, như các tính năng mặc định mới và các tính năng lan truyền như công cụ hình ảnh Nano Banana, đã được khai thác gần như hoàn toàn.

Một con số sử dụng, không phải một dòng doanh thu

Đối với bất kỳ ai theo dõi Gemini như một doanh nghiệp chứ không phải một bảng điểm, câu hỏi hữu ích là những 950 triệu người dùng này chuyển đổi thành gì, và Alphabet không nói. Họ không tách biệt doanh thu của ứng dụng Gemini trong các báo cáo tài chính của mình. Monetization cho người tiêu dùng diễn ra thông qua các tầng đăng ký trả phí và thông qua các bề mặt Tìm kiếm được hỗ trợ bởi quảng cáo mà Gemini ngày càng cung cấp, nhưng không có gì trong số đó được tiết lộ như một dòng Gemini. Google bán quyền truy cập thông qua các kế hoạch đăng ký AI của mình và gấp các phần còn lại vào Tìm kiếm và Cloud, vì vậy người dùng ứng dụng chỉ xuất hiện trong tài chính gián tiếp, nếu có.

Tiền di chuyển rõ ràng trong quý là ở phía doanh nghiệp. Doanh thu tổng thể của Alphabet tăng 24% lên 119,8 tỷ đô la, và Google Cloud là điểm nổi bật: doanh thu tăng 82% lên 24,8 tỷ đô la và lợi nhuận hoạt động của Cloud tăng hơn ba lần lên 8,8 tỷ đô la so với 2,8 tỷ đô la một năm trước. Pichai nói rằng gần 90% trong số 100 công ty hàng đầu của Fortune hiện đang sử dụng Gemini Enterprise, và các mô hình của Google xử lý 22 tỷ token API mỗi phút, loại tiêu thụ mà Cloud thực sự tính phí. Google đã mở rộng cơ sở này với các mô hình rẻ hơn, vận chuyển ba biến thể Gemini Flash giá rẻ hơn cùng tuần, bao gồm một mô hình nhằm vào công việc bảo mật. Những con số này gắn liền với các ghế trả phí và sử dụng; 950 triệu là phạm vi.

Điều đó quan trọng vì phạm vi ở quy mô này tốn kém để phục vụ. Chi tiêu vốn của Alphabet đã đạt 44,9 tỷ đô la trong quý, gần gấp đôi so với một năm trước, khi họ xây dựng các trung tâm dữ liệu và chip đằng sau các sản phẩm AI của mình, và một ứng dụng tiêu dùng đang tiếp cận một tỷ người dùng thêm tải mà không có dòng doanh thu được tiết lộ để bù đắp cho nó. Google có thể chỉ ra các đăng ký và quảng cáo hạ nguồn, nhưng thu nhập để lại kinh tế trực tiếp của ứng dụng không được nêu.

Cái mà 950 triệu đếm

Tổng số ứng dụng cũng dựa vào phân phối mà ít đối thủ nào có thể sánh được. Alphabet báo cáo ứng dụng Gemini riêng biệt với các bề mặt AI dựa trên Tìm kiếm lớn hơn: Tổng quan AI, mà họ đã đặt ở hơn 2,5 tỷ người dùng hoạt động hàng tháng tại I/O, và Chế độ AI, đã vượt qua 1 tỷ, nơi mọi người gặp Gemini mà không cần chọn nó. Việc đặt mặc định trên Android và việc chuyển hướng các truy vấn Trợ lý Google cũ hơn cho ứng dụng đếm người dùng hoạt động theo cách mà nhu cầu hữu cơ đơn独 không thể làm được. Ưu thế này hiện đang bị áp lực quản lý ở châu Âu, nơi các quan chức đã ra lệnh cho Google chia sẻ dữ liệu Android và Tìm kiếm với các trợ lý AI đối thủ.

So sánh mà Google mời, so với ChatGPT của OpenAI, cũng phức tạp hơn những gì các tổng số gợi ý. ChatGPT thường được báo cáo trong người dùng hoạt động hàng tuần, một biện pháp chặt chẽ hơn so với số lượng hàng tháng của Gemini, vì vậy hai con số tiêu đề không khớp. OpenAI, về phần mình, đã dựa vào các dấu hiệu của mình về sự hấp dẫn, báo cáo 10 triệu người dùng cho các công cụ mã hóa và làm việc của mình. Điều không bị tranh cãi là hướng: một sản phẩm đã tụt lại phía sau một năm trước bây giờ là một sản phẩm mà Google có thể đặt nó trong cùng một câu với đối thủ lớn hơn của mình.

Hiện tại, phạm vi của Gemini đã được thiết lập và kinh tế của nó thì không. Bài kiểm tra tiếp theo là chuyển đổi: bao nhiêu trong số 950 triệu người dùng đó chuyển sang các tầng trả phí hoặc tạo ra doanh thu quảng cáo và Cloud mà Google sẵn sàng tách biệt. Cho đến khi họ làm như vậy, con số đó đo lường số lượng người mà Google có thể đặt trước Gemini, không phải là bao nhiêu sự chú ý đó đáng giá.