Den transformative effekten av AI på M&A-forhandling

Integreringen av kunstig intelligens (AI) i bedrifter er essensiell, særlig for selskaper som har som mål å forbli konkurransedyktige. Virksomheten med fusjoner og oppkjøp (M&A) er ingen unntak. AI transformerer allerede M&A-prosesser ved å øke effisiensen, minimere risiko og avdekke nye muligheter.

De høye innsatsutfordringene i M&A

Forhandlere må håndtere informasjon og data fra multiple interessenter i høyt press, tidskritiske miljøer. De må også ta hensyn til en rekke risikoer, inkludert pågående geopolitiske, reguleringstekniske eller finansielle usikkerheter. Faktisk forventes risikovurdering å være den mest utfordrende delen av prosessen i året som kommer.

Gitt den nåværende situasjonen, er forhandling mer komplisert enn noensinne. Kjøpere fokuserer stadig mer på å gjennomføre grundige due diligence-undersøkelser og få dypere innsikt i målselskapene før de går videre. Selgere, på sin side, forventes å gi større transparens, noe som reflekterer en mer diskriminerende tilnærming til forhandling. Tiden det tar å forberede en avtale har økt med 27% i Amerika i første halvår 2024 sammenlignet med samme periode i 2023, mens tiden det tar å fullføre due diligence også har økt. I tillegg har volumet av innhold i virtuelle datarom – en kritisk komponent i due diligence-prosessen – økt betydelig per avtale sammenlignet med i fjor. Forhandlere har også sagt at urealistiske forventninger om resurser og kapasitet er den største grunnen til at avtaler har gått i stykker de siste to årene.

AI i M&A

AI hjelper forhandlere å navigere disse utfordringene. AI og generativ AI kan automatisere mange av de manuelle, tidskrevende oppgavene som er kritiske for due diligence-prosessen. For eksempel kan AI strømlinje organiseringen og kategoriseringen av filer som trengs for gjennomgang av investorer eller kjøpere, redusere menneskelige feil og sikre overholdelse av reguleringstekniske krav.

Ved å automatisere repetitive oppgaver, kan AI også tillate forhandlere å fokusere på strategiske beslutninger. For eksempel kan AI-drevne redigeringsverktøy akselerere prosessen med å identifisere, blokkere og deblokke følsom informasjon mens en avtale skrider frem, og dermed strømlinje dokumenthåndtering og forbedre produktivitet. Denne automatiseringen gjør det mulig for forhandlere å allokre mer tid og ressurser til høyverdiaktiviteter, og ultimate forbedre effisiensen og effektiviteten i M&A-prosessen.

AI gjør også andre deler av forhandlingprosessen mer effektive. En av de mest kritiske stegene i M&A er å identifisere potensielle mål. AI kan assistere i denne prosessen ved å analysere datasett og markedstrender, noe som er spesielt nyttig for selskaper som forfølger programmatisk M&A-strategier. Noen AI-drevne verktøy kan analysere anonymiserte private, betalte og offentlige data og andre transaksjonsaktiviteter innen et sikret plattform, og hjelpe forhandlere med å identifisere bedre og raskere avtalemål.

I tillegg kan AI bidra til verdsettingsprosessen ved å gi objektive analyser basert på historiske data og markedsfaktorer. Men mens AI forbedrer nøyaktigheten og effisiensen i verdsettinger, er menneskelig dømmekraft fortsatt essensiell, særlig i evaluering av kvalitative faktorer og prognoser. Synergien mellom AI og menneskelig ekspertise er kritisk for å oppnå balanserte og informerte beslutninger.

Forhandlere ønsker å bruke AI-verktøy i M&A-prosessen. Faktisk sa to tredjedeler av globale forhandlere at utforskning av nye AI-verktøy er deres topp prioritet området for operasjonell fokus neste år, og de fleste ser økt produktivitet som en primær fordel av AI i deres forretning, og akselerer avtaler med opptil 50%. Likevel er det noen gap som må broes mellom AI-kunnskap og dens anvendelse.

En betydelig andel av forhandlere sier at data sikkerhet og personvernsbekymringer er de største hindrene for å inkorporere AI i deres forretninger, og en majoritet ønsker at teknologien reguleres.

AI-adoptsjon øker, og forhandlere må sikre at deres forretningsmodeller er klar til å utnytte det for å få en konkurransefordel. Dette innebærer ikke bare å integrere AI for å øke effisiensen, men også å anvende skarpe innsikter for å forbedre avtale resultater. Å oppnå en balanse mellom AI og menneskelig ekspertise er nøkkel til å maksimere produktivitet og sikre suksessfulle M&A-transaksjoner.