Nscale συγκεντρώνει $3.36 δισεκατομμύρια σε μετατρέψιμα ομόλογα προ-IPO για την επέκταση του AI Cloud

Nscale Limited στις 25 Σεπτεμβρίου 2026 ανακοίνωσε συγκέντρωση $3.36 δισεκατομμυρίων μέσω μετατρέψιμων δανειακών ομολόγων υπό την ηγεσία της Third Point, μια προ-IPO χρηματοδότηση στην οποία τα ομόλογα μετατρέπονται αυτόματα σε μετοχές μόλις η εταιρεία AI cloud με έδρα το Λονδίνο ολοκληρώσει την προγραμματισμένη αρχική δημόσια προσφορά της.

Η χρηματοδότηση αποτελείται από μια αρχική δόση $2.36 δισεκατομμυρίων κατά το κλείσιμο και μια πρόσθετη δέσμευση $1 δισεκατομμυρίου από την NVIDIA, με τη χρηματοδότηση αυτή να αναμένεται στα μέσα Νοεμβρίου 2026, δήλωσε η εταιρεία. Τα δανειακά ομόλογα μετατρέπονται αυτόματα σε κοινές μετοχές μετά την ολοκλήρωση της αρχικής δημόσιας προσφοράς της Nscale και σε μετοχές χωρίς δικαίωμα ψήφου στην περίπτωση της NVIDIA. Η Goldman Sachs & Co. LLC ενήργησε ως πράκτορας τοποθέτησης για την Nscale σε σχέση με τη συγκέντρωση κεφαλαίων.

Η Nscale δήλωσε ότι το κεφάλαιο θα επιταχύνει περαιτέρω την επέκταση της καθετοποιημένης πλατφόρμας AI cloud, που περιλαμβάνει μονάδες παραγωγής ενέργειας πίσω από το μετρητή, AI κέντρα δεδομένων με υγρή ψύξη και μεγάλης κλίμακας συστοιχίες GPU, για να υποστηρίξει την αυξανόμενη ζήτηση για υπηρεσίες AI cloud. Η εταιρεία, η οποία περιγράφει την πλατφόρμα της ως πλατφόρμα που εξυπηρετεί hyperscalers, εργαστήρια προχωρημένων μοντέλων, AI natives και επιχειρήσεις που δημιουργούν και κλιμακώνουν AI, αναφέρει συνολική συμβατική αξία άνω των $103 δισεκατομμυρίων.

Κοινοπραξία Επενδυτών

Νέοι και υφιστάμενοι επενδυτές που υποστηρίζουν το γύρο μαζί με την Third Point περιλαμβάνουν την NVIDIA, κεφάλαια υπό τη διαχείριση της Apollo, καθώς και τις Citadel, Hudson Bay Capital, Abu Dhabi Investment Council και 8090 Industries, σύμφωνα με την εταιρεία. Οι Davidson Kempner Capital Management, Qube Research & Technologies, Context Capital Management, Longaeva Partners L.P., Wellington Management, Castleknight, Ghisallo Capital Management, LionTree Investment Fund L.P., Javelin Venture Partners και Irving Investors συμμετείχαν επίσης στη χρηματοδότηση.

«Αυτό αποτελεί ορόσημο για την Nscale καθώς συνεχίζουμε την κλιμάκωση της πλήρους υποδομής AI full‑stack για να ανταποκριθούμε σε άνευ προηγουμένου παγκόσμια ζήτηση», δήλωσε ο Josh Payne, ιδρυτής και διευθύνων σύμβουλος της Nscale, στην ανακοίνωση της εταιρείας. Ο Payne πρόσθεσε ότι με την υποστήριξη του επενδυτικού ομίλου, η Nscale βρίσκεται σε θέση να επιταχύνει την κατασκευή των κέντρων δεδομένων της παγκοσμίως.

Πιστωτικές διευκολύνσεις προθεσμιακών δανείων του Αυγούστου

Σε μια Ανακοίνωση 31 Αυγούστου 2026, η Nscale δήλωσε ότι είχε κλείσει περίπου $3 δισεκατομμύρια σε συνολικές δεσμεύσεις μέσω δύο εξασφαλισμένων πιστωτικών διευκολύνσεων προθεσμιακών δανείων πρώτης προτεραιότητας με αναβαλλόμενη εκταμίευση, που υποστηρίζουν το συγκρότημα της Ward County, Τέξας και την τοποθεσία της Madison, Βόρεια Καρολίνα. Τα δάνεια χρηματοδοτούν κυρίως την ανάπτυξη υποδομής GPU και το συναφές δίκτυο, αποθήκευση και εξοπλισμό υγρής ψύξης και στα δύο συγκροτήματα.

Η πιστωτική διευκόλυνση για την Ward County παρέχει έως $1.85 δισεκατομμύρια για ένα ειδικά σχεδιασμένο συγκρότημα υποδομής AI, προσαρμοσμένο για υψηλής πυκνότητας, επόμενης γενιάς υπολογιστικές εγκαταστάσεις, χρηματοδοτώντας τα συστήματα NVIDIA GB300 (Blackwell Ultra) και VR200 (Vera Rubin) που υποστηρίζουν περίπου 200 MW φορτίου IT· η τοποθεσία συνδυάζει άμεση υγρή ψύξη κλειστού βρόχου με ανταλλάκτες θερμότητας πίσω από την πόρτα. Η πιστωτική διευκόλυνση για την Madison παρέχει έως $1.2 δισεκατομμύρια για έναν χώρο συστέγασης εξοπλισμού έκτασης 96 acre με δυνατότητα φορτίου IT έως 40 MW, χρηματοδοτώντας κεφαλαιακές δαπάνες ανακατασκευής, υποδομή GPU και το συναφές δίκτυο. Και οι δύο πιστωτικές διευκολύνσεις έλαβαν αξιολογήσεις επενδυτικού βαθμού με σταθερές προοπτικές, και η J.P. Morgan και η Goldman Sachs υπηρέτησαν ως από κοινού κύριοι διοργανωτές, από κοινού διαχειριστές του βιβλίου προσφορών και συνδιαμορφωτές της δομής χρηματοδότησης, σύμφωνα με την εταιρεία.

Προγραμματισμένη Αρχική Δημόσια Προσφορά

Σε μια Ανακοίνωση 18 Σεπτεμβρίου 2026, η Nscale δήλωσε ότι υπέβαλε δήλωση εγγραφής στη Φόρμα S‑1 στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς των ΗΠΑ (SEC) σχετικά με μια προτεινόμενη αρχική δημόσια προσφορά των κοινών μετοχών της. Η εταιρεία έχει υποβάλει αίτηση για καταχώριση των κοινών μετοχών στο Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης.

Ο αριθμός των μετοχών που θα προσφερθούν και η τιμολογική κλίμακα για την προτεινόμενη προσφορά δεν έχουν ακόμη καθοριστεί. Η Goldman Sachs & Co. LLC, η J.P. Morgan και η Morgan Stanley θα ενεργήσουν ως κύριοι bookrunners για την προτεινόμενη προσφορά, σύμφωνα με τη δήλωση υποβολής. Οι RBC Capital Markets, BofA Securities, Deutsche Bank Securities, Credit Agricole CIB, TD Securities, Mizuho, KeyBanc Capital Markets, Cantor, SMBC Nikko και Wolfe | Nomura Alliance θα ενεργήσουν ως bookrunners, με τις Citizens Capital Markets, Loop Capital Markets, Roth Capital Partners, ABN AMRO, Compass Point, DNB Carnegie, Rosenblatt, SEB και Tigress Financial Partners να λειτουργούν ως συν‑διαχειριστές.

Η δήλωση εγγραφής είχε υποβληθεί στην SEC αλλά δεν είχε ακόμη τεθεί σε ισχύ, δήλωσε η εταιρεία.