Trí tuệ nhân tạo cho các nhà quản lý tiền: Tránh hộp đen – Và làm điều này thay thế

Con người đã lâu sợ rằng họ sẽ tạo ra một công nghệ mà họ không thể kiểm soát – và, ít nhất là một phần, những lo lắng đó đã trở thành hiện thực. Đó là sự thật trong lĩnh vực đầu tư cũng như. Chúng tôi đã nghe những câu chuyện về cách trí tuệ nhân tạo có thể “chọn người chiến thắng” và tạo ra tài sản qua đêm cho các nhà đầu tư – nhưng thậm chí các nhà khoa học hàng đầu thường có không có ý tưởng về cách AI thực hiện những việc đó.

Vấn đề “hộp đen” này có những ý nghĩa quan trọng trên nhiều mức độ – bao gồm khả năng dự đoán và tăng cường quản lý rủi ro, biết khi nào nên đầu tư và khi nào nên rút vốn, một trong những vấn đề quan trọng nhất. Và vấn đề dự đoán đó đặc biệt cấp thiết khi nói đến quản lý tài chính – đặc biệt là đầu tư tổ chức, có thể có tác động lớn đến toàn bộ thị trường, cũng như tiết kiệm và tài sản của hàng trăm triệu người. Nếu các nhà đầu tư tổ chức không hiểu rõ cách thức hoạt động của các giải pháp AI của họ, làm thế nào họ (và khách hàng của họ) có thể tin tưởng nó để đưa ra quyết định đầu tư?

Mặt khác, không có sự nghi ngờ nào rằng AI có thể được sử dụng để tăng lợi nhuận – và trên thực tế, nhiều nhà đầu tư tổ chức đã sử dụng nó để tìm ra cách đầu tư tốt hơn cho tài sản của tổ chức. Nhiều nhà đầu tư tập trung vào các tài sản cụ thể, sử dụng AI để thời gian mua và bán – với thành công lớn.

Thử thách làm chậm việc áp dụng AI

Trên lý thuyết, những gì hoạt động trên mức “vi mô” có thể hoạt động tốt hơn trên mức “vĩ mô” – nơi AI được áp dụng cho nhiều loại đầu tư và đưa ra khuyến nghị dựa trên lượng lớn dữ liệu, sử dụng học máy và các kỹ thuật AI khác để so sánh điều kiện thị trường và thế giới hiện tại với dữ liệu trước đó, và xác định tài sản nào có khả năng tăng hoặc giảm giá dựa trên phân tích đó. Cơ hội do AI mang lại thực sự đáng kể – nhưng liệu chúng ta có thể tin tưởng AI “hộp đen” để đưa ra kết quả đúng?

Đối với nhiều nhà đầu tư tổ chức, câu trả lời có thể là không – rằng lợi ích tiềm năng của AI không đáng với rủi ro liên quan đến một quá trình mà họ không thể hiểu, thậm chí không thể giải thích cho hội đồng quản trị và khách hàng của họ. Khi AI tạo ra lợi nhuận cho một nhà đầu tư,当然 không ai sẽ yêu cầu giải thích – nhưng nếu mọi thứ trở nên tồi tệ, các nhà đầu tư tổ chức sẽ phải đưa ra lý do rõ ràng về việc tại sao họ đưa ra quyết định cụ thể. Đối với nhiều tổ chức, nói “máy tính nói với tôi” là không thể là một câu trả lời thỏa mãn.

Chấp nhận minh bạch và cách tiếp cận nền tảng

Nhưng phương án thay thế – tránh AI – không phải là một con đường khả thi. Các tổ chức khác ít thận trọng hơn và sử dụng AI sẽ có khả năng hoạt động tốt hơn trên nhiều loại tài sản – và sau đó, hội đồng quản trị sẽ hỏi các nhà đầu tư tại sao họ để lại lợi nhuận tiềm năng trên bàn, cho các đối thủ của họ thu thập.

Nhưng có một cách thoát khỏi tình huống khó khăn này. Thay vì sử dụng các hệ thống AI mà họ không thể giải thích – các hệ thống AI “hộp đen” – họ có thể sử dụng các nền tảng AI sử dụng các kỹ thuật minh bạch, giải thích cách họ đưa ra kết luận. Các hệ thống AI thực hiện phân tích sâu về lượng lớn dữ liệu, sử dụng các thuật toán phức tạp để đưa ra khuyến nghị, nhưng chúng được lập trình bởi con người – và những người đó có thể hướng dẫn các thuật toán đó để tiết lộ chính xác quá trình họ sử dụng để đưa ra kết luận.

AI đáp ứng yêu cầu tuân thủ

Các hệ thống AI minh bạch cung cấp một đường dẫn đầy đủ cho việc kiểm toán đầu tư – loại kiểm toán mà các nhà đầu tư tổ chức được yêu cầu cung cấp – với thông tin được cung cấp cho từng yếu tố của danh mục đầu tư. Các nhà đầu tư sẽ có thể hiểu được logic đằng sau mỗi tín hiệu, và cách họ có thể mang lại lợi ích cho danh mục đầu tư của tổ chức. Không phải tất cả dự đoán sẽ thành hiện thực – nhưng ít nhất, các nhà đầu tư sẽ có thể giải thích rõ ràng tại sao một khoản đầu tư thành công và tại sao một khoản đầu tư khác không.

Các hệ thống AI minh bạch và có thể hiểu được là điều mà các công ty đầu tư nên xem xét cũng trong ánh sáng của các yêu cầu quy định có thể xảy ra. Quy định của chính phủ về các vấn đề như rửa tiền và giao dịch nội gián đã trở nên nghiêm ngặt hơn trong những năm gần đây, và các nhà quản lý đầu tư, đặc biệt là tại các tổ chức lớn hơn, có nhiều khả năng sẽ được yêu cầu bởi các cơ quan quản lý để giải thích chiến lược đầu tư của họ – và khả năng đó có thể xảy ra thậm chí còn lớn hơn đối với các nhà quản lý sử dụng AI tiên tiến. Với AI minh bạch, các nhà quản lý sẽ có thể nhanh chóng và hiệu quả ghi lại chiến lược đầu tư của họ, cung cấp sự đảm bảo rằng, mặc dù họ đã tạo ra lợi nhuận đáng kể, những lợi nhuận đó đã được thu được mà không vi phạm bất kỳ quy định nào.

Với loại hệ thống đó, các nhà đầu tư có thể tận dụng tối đa những gì AI có thể mang lại – và họ có thể chắc chắn rằng họ sẽ có thể giải thích cho những người mà họ phải chịu trách nhiệm chính xác tại sao họ làm những gì họ đã làm. Các nhà quản lý đầu tư sẽ có thể tận dụng sức mạnh của AI để chứng minh và nắm bắt alpha trong các luận điểm đầu tư của họ – dẫn đến một mô hình mới cho đầu tư, nơi các nhà quản lý có thể đưa ra quyết định thông minh và an toàn hơn – được hỗ trợ bởi các thuật toán mạnh mẽ giúp họ thành công. Cách tiếp cận như vậy sẽ biến AI thành một công nghệ thực sự chuyển đổi cho đầu tư tổ chức.